Элементы финансовой математики: учебное пособие
Шананин А. А., Рассоха А. В.

В пособии излагаются базовые конструкции финансовой математики. Основными инструментами анализа являются теорема двойственности для задач линейного программирования и экономическая интерпретация множителей Лагранжа. В модели Кокса–Росса–Рубинштейна с помощью теоремы двойственности выводится формула для справедливой цены вторичного финансового инструмента, которая с помощью центральной предельной теоремы преобразуется в формулу Блэка–Шоулса. Теорема двойственности используется также для вывода основных утверждений теории арбитража: первой и второй фундаментальных теорем формирования цен финансовых активов. С помощью теоремы об арбитраже доказывается теорема Кантора–Липмана об оценке доходности пула инвестиционных проектов, которая устанавливает связь между чистой приведённой стоимостью (NPV) и внутренней нормой доходности (IRR).

Издательство:

МФТИ

Год издания:

2018

Количество страниц:

60